2023 0717(一)全球大趨勢推動時空變化 此一勢也彼一勢也順隨

 

2023 0717(一)全球大趨勢推動時空變化   此一勢也彼一勢也順隨

    上文提及全球大趨勢的推動下，台灣首富換成廣達林百里。這是一個全球大趨勢力量所推動的必然，一如20年前在中國利用龐大廉價勞動力(使用最多)而創下驚人財富的郭董，歷史背景使然。林百里真正成為電子五哥口中的”大哥”，而不是名不符實(股價年年偏低)的”大哥”。題外話，10年前媒體推論台灣下一個首富將是趁著中國龐大內需而起、鴻運當頭的尹衍樑(炒作中國的內需消費)，結果呢?八方雲集去年退出中國市場，股價反而逆勢雄起，推出新高261.5。如今大零售商經營型態在中國反而面臨經營困境了。另一件事，當時廣達剛突破一百元，某位還挺有名的資深財經分析師從某個專業角度來看，認為廣達和鴻海(也有ai事業，但已經分割出去)的價差不應該超過五元，推論的內容鞭辟入裡，但面對全球大趨勢的力量(美中對抗，去紅色供應鏈)，這些太細節推論就很尷尬，在某個很小的範圍裡是很專業，但放到大池塘，長遠是賺不到大波段錢的(戴維斯雙擊)，懂憋財卻不識寶，入寶山往往只提著一串蕉而回。

    美國財長葉倫訪中之前，西方政要輪番訪問中國，貌似企圖修補關係或起碼加強溝通，但實際上是否表裏一致滿懷好意，則有待商榷。美國和歐盟的對中政策經過重新包裝，現在的主調是「不脫鈎」，然而務求「去風險」(可解讀為「慢性脫鈎」，能脫得先脫)，或者說是「減少依賴中國」，不能脫的則繼續掛鈎，留待日後有機會再脫。就連德國也侃侃而談「去風險」，該國公布首份「中國戰略」文件，希望在關鍵領域減少依賴，同時擴大與台灣的密切聯繫。在這樣的氛圍以及自我去國際化的發展，香港成為犧牲者。這是香港可以說<<國安法>>實施後，就可以推論得到的狀況，也難怪有人猜測台股指數何時要超越恆生指數了!?超微和輝達的AI發貨中心由香港轉移到台灣，亦是全球大趨勢下的必然，這對台股的實質影響是遠比某個總統候選人口中所說，看到巴菲特清倉台積電股票(a)，就知道大事不妙(b)還來得重要，利用破碎化資訊，當然他的目的是政治的，而非有一個整體全面性的說法。亦有大牌政治評論員說，股神巴菲特出清台積電股份 "零持股"是給蔡政府當頭棒喝?外行充內行你也信?如今台積電已經逼近六百了。得半導體者得天下，得台灣者得天下。

    打恐懼牌，這一招似乎在台灣歷屆總統大選都會被候選人拿出來運用，一如股市天天小心大崩盤，量太少或近期量爆大都有合理的說法。台灣，處在中國要發展成海洋國家政策下的海景第一排，位置就成了”原罪”:北方的日本，硬骨頭吃過虧，太強。南海又太遠。台灣位置，如鯁在喉，這和甚麼半導體、台灣產業強勁具吸引關係不大，我常笑說台灣就是一個頑固的釘子戶，大地主豈會放過釘子戶?不過很牛的釘子戶，也很有談判空間的，因為還有一位更大的地主出面，就看你怎麼運用。

    本周美股並無關鍵數據公布，持續是藍籌股業績影響漲跌，下周聯儲局議息會議登場。上周五，三大銀行端出不錯成績，但市場反應是逢高調節的中或長黑k反映。本周銀行續有摩根史坦利和高盛，看看市場資金對銀行業是否採取相同的態度。周三另有今年漲1.28倍的特斯拉，以及今年漲幅50%的netflix，看看短期市場的反應。台股連漲五天並出現兩次漲幅逾1%的狀態(今年累積17次)，周三是七月倉結算日，周四台積電法說，比較關心的是八月倉是否有部署。整個七月期相對六月倉坎坷得多，先下後上，開倉至今高低點約770點，小漲294點，不是那麼順心的倉月，符合當時設計七月倉~多看少動。

    七月倉高點17121上周與今天持續收在六月高點之上，代表七月倉空頭處於被軋空的位置。大盤今天收盤也微高於6/16高點17342.86的17346.66，美中不足是由二哥金融領軍，電子退下，觀察多於肯定。上週那指與標指錄得三月以來最佳表現，週五則回軟，標指周五收4505六月高點4458有1%空間，那指一百則遠離六月高點有1.8%空間，費半收3750，六月高點3743僅有7點差距，十分接近，可以做為台股未來的寫照參考。